Oferta de aquisição do MFE UPS da Berlusconi para o prosiebensat da Alemanha.1

O MFE-MediaFeurope, o grupo de TV pan-europeu controlado pela família do ex-primeiro-ministro italiano Silvio Berlusconi, aumentou sua oferta para a emissora alemã Prosiebensat.1, aumentando o componente de ação de sua oferta voluntária de aquisição pública, mantendo a parte de dinheiro.

A oferta revisada, anunciada na segunda -feira, eleva o componente de ações de 0,4 para 1,3 MFE A ações por prosiebensat.1 ação, com o elemento de dinheiro restante em € 4,48 (US $ 5,25) por ação.

Com base no preço de fechamento de 25 de julho das ações da MFE A no Euronext Milan Exchange, a oferta atualizada implica um valor de € 8,15 (US $ 9,55) por prosiebensat.1. Isso representa um prêmio de 15,8 % sobre o preço de fechamento da Xetra de Prosieben de 7,04 € no mesmo dia e um prêmio de 24,8 % em comparação com o preço de fechamento de 26 de março de 6,53 €, um dia antes do lançamento do MFE lançar seu lance original.

A oferta de aquisição parcial concorrente do Grupo de Investimentos Tchecos PPF IM Limited permanece inalterada em € 7,00 (US $ 8,20) por ação em dinheiro.

O MFE já detém cerca de 30 % da prosiebensat.1 e enquadrou sua aquisição como um passo estratégico para a construção de uma empresa de mídia pan-européia. Em uma declaração recente, o CEO Pier Silvio Berlusconi enfatizou que a oferta revisada não era um reflexo da inadequação da oferta original, mas destacou o apoio contínuo da MFE à emissora alemã e ao potencial de longo prazo de um grupo de mídia europeia consolidado.

O ministro da Cultura da Alemanha disse no sábado que convidou o magnata da mídia italiana Pier Silvio Berlusconi para uma reunião para discutir a tentativa de sua empresa de comprar o grupo de TV prosiebensat.1, acrescentando que a independência jornalística da empresa alemã deve ser preservada.

“Uma mudança de propriedade em um grupo de mídia como o prosiebensat.1 seria muito mais do que os negócios, como de costume. A aquisição potencial influenciaria a estrutura de poder da mídia de nosso país”, ministro de Estado da Cultura Wolfram Weimer

O CEO da Prosiebensat.1, Bert Habets, recebeu o aumento da oferta, chamando -a de sinal do compromisso da MFE com a empresa. “Avaliaremos minuciosamente o aumento da oferta e os potenciais de criação de valor mencionados no comunicado à imprensa da MFE”, disse Habets. Ele reiterou a abertura da empresa à cooperação pan-européia e confirmou que os conselhos executivos e de supervisão da prosiebensat.1 emitirão uma resposta formal depois de revisar a documentação da oferta alterada.

O ministro da Cultura da Alemanha, Wolfram Weimer, convidou Berlusconi para Berlim para negociações após as férias de verão para discutir as implicações da aquisição em potencial. “Uma mudança de propriedade não deve levar a uma restrição de independência jornalística”, disse Weimar à Reuters. “O poder da mídia nunca é neutro – quem o compra com responsabilidade política”.

O MFE já controla o MediaSet, a maior emissora de TV da Itália e a rede comercial número 1 da Espanha TeleCinco. Com a adição do Pro7, o MFE se tornaria a terceira maior empresa de TV comercial da Europa, atrás da RTL (de propriedade da gigante da mídia alemã Bertelsmann) e da ITV do Reino Unido.

Em contraste com outras emissoras herdadas, que estão girando de streaming para tentar competir com gigantes globais como Amazon e Netflix, o MFE dobrou o modelo de TV comercial gratuito. Apostando que a consolidação do país será bloqueada pelos reguladores nacionais-várias tentativas de mesclar as redes comerciais número 1 e 2 em territórios individuais foram realmente abatidos por autoridades antitruste-o MFE mudou para alcançar a escala combinando grandes redes em diferentes países.

O MFE estima que a consolidação das operações da prosiebensat.1 com suas empresas italiana e espanhola poderia gerar até 419 milhões de euros (US $ 491 milhões) em EBIT anual adicional pelo quarto ano de implimentação, impulsionado principalmente pela publicidade, tecnologia e sinergias de dados. O grupo diz que precisará fazer um investimento pontual de cerca de € 145 milhões (US $ 170 milhões) para realizar essas eficiências.

O período de aceitação das ofertas de MFE e PPF está programado para fechar em 13 de agosto, a menos que estendido pela lei de aquisição alemã.